Die Liquidität - Warum es wichtig ist?

Die Bedeutung der Liquidität im Leben eines Unternehmens

Liquidität ist Zahlungsfähigkeit und Monetarisierungsfähigkeit. (Nicht zu verwechseln mit Liquidation 🙂)

Natürlich lenkst du dein Geld dorthin, wo du es am meisten erwartest, und deshalb ist Liquiditätsplanung nicht immer selbstverständlich.
Um das Beste daraus zu machen, musst du dein Geld normalerweise in deinem eigenen Geschäft hinarbeiten. Im Krisenfall kann leicht ein Problem auftreten, das dein Unternehmen in die Knie zwingen kann. Aus diesem Grund ist es nützlich, einige Dinge klarer zu sehen.

Auch ohne Krise sind viele Unternehmen durch ein mangelhaftes Liquiditätsmanagement an den Rand der Insolvenz geraten, so dass es immer rechtzeitig und notwendig ist, sich damit zu befassen.

Was bedeutet Liquidität im Leben eines Unternehmens?

Liquidität bedeutet, wie gut du deinen Zahlungsverpflichtungen fristgerecht nachkommen kannst. Dies erfordert natürlich liquide Mittel.

Was sind liquide Mittel?

Die Liquidität eines Vermögenswerts zeigt sich daran, wie einfach und schnell er in Geld umgewandelt werden kann. Das bedeutet nicht, dass es seinen Wert behält, es ist nur einfach, einen „Käufer“ dafür zu finden.

Das liquideste Gut ist Bargeld. Jederzeit einsetzbar, überall akzeptiert. Das bedeutet natürlich nicht, dass Banknoten immer in Tüten zu Hause aufbewahrt werden sollten.

Aktien und andere Geldmarktanlagen fallen hinsichtlich der Liquidität in die Kategorie der liquiden Mittel. Dies bedeutet nicht, dass sie den Wert behalten, den du ihnen beim Kauf gegeben hast.
Schließlich hast du sie investiert, um damit Gewinn zu machen. Aber wenn ihr Wert steigen kann, kann er auch sinken, so dass ein Verkauf aus Zwang für dich sogar ein Verlust sein kann. Du giltst als liquide Mittel, denn wenn du sich zum Verkauf entscheidest, weißt du genau, wie viel Bargeld und in wie vielen Tagen du unabhängig von ihrem aktuellen Wert dafür erhältst.

Am anderen Ende der Skala befinden sich die am wenigsten liquiden Vermögenswerte, wie

die Eigenschaft
Sammlungen
Kunstwerke

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Welche Vorteile hat die Aufrechterhaltung der Liquidität?

Wachstum

Für ein Unternehmen bestimmt der verfügbare Bargeldbetrag nicht unbedingt, ob eine bestimmte Bestellung angenommen wird oder nicht.

Nehmen Sie ein Beispiel für ein Bauunternehmen, das den Auftrag erhält, ein größeres Grundstück zu bauen. Natürlich fehlt ihnen das Geld, um das gesamte Projekt abzuschließen. Das wäre auch nicht realistisch.
Ein Unternehmen muss wissen, um eine Entscheidung zu treffen wie groß es ist ihre

Liquiditätsreserve: von diesem aus können sie sofort mit der Arbeit beginnen, das bedeutet in der Regel Bargeld.
kurzfristige Verbindlichkeiten: dies wird voraussichtlich innerhalb eines Jahres fließen, damit sie davon aus weiterarbeiten können
der Bestand an Vermögenswerten, den eine Bank verleihen kann: es ist in der Lage, höhere kapitalintensive Investitionen zu tätigen, bis der Kunde zahlt.

Wenn du diese drei kennst, kannst du genau sagen, ob du die Baukosten rechtzeitig bezahlen kannst. Wenn es absehbar funktioniert, wirst du die Abtretung selbstverständlich annehmen.

Und damit kamen wir zum zweiten Vorteil.

Ausleihen

Wenn sich ein Unternehmen mit der Aufnahme eines Kredits an eine Bank wendet, prüft die Bank die Chancen eines möglichen Kreditausfalls sehr genau. (Schließlich würde die Bank dann ihre eigene Liquidität und gleichzeitig ihre Kunden gefährden.)
Einer der Schwerpunkte liegt in diesem Fall bisher in der Liquiditätsmanagementpraxis. Natürlich scheut sich die Bank, das Geld der Kunden in eine Richtung zu riskieren, in der es bereits Zahlungsschwierigkeiten gab. Sie spenden jedoch lieber Geld an einen Ort, an dem bisher sorgsam behandelt wurde.

Klar, auf einer sicheren Basis fragt die Bank auch gerne nach Immobiliensicherheiten, und das wird sie auch prüfen. Denn was ist, wenn es ein Problem gibt? Bei Investitionsdarlehen (es handelt es sich um eine höherwertige Investition) empfiehlt es sich, Immobilien als Sicherheit anzubieten. Dadurch wird der Kredit für das Unternehmen günstiger.

Wo seit Jahren keine Zahlungsschwierigkeiten bestanden, wird dieser Brauch wahrscheinlich fortbestehen. So entsteht einerseits durch die Rückzahlung des Kredits keine solche Belastung, andererseits kannst du on den bereits erzielten Gewinnen auch Immobilien kaufen, sodass auch die Besicherung des Kredits ausreichend ist.

Damit kommen wir zum dritten Bereich.

Stabilität

Für ein Unternehmen ist es äußerst wichtig, auf das Liquiditätsmanagement den richtigen Schwerpunkt zu legen, sonst droht der Konkurs.
Es passiert auch einem stabilen, gut funktionierenden Unternehmen, das Zahlungsprobleme haben kann. Dies kommt jedoch regelmäßig in einem Unternehmen vor, in dem es keinen solchen Fokus gibt.
Das Unternehmen, das auch immer nach dem Markt läuft, kann nach dem ersten problematischen Monat ins Wanken geraten.

Wo jedoch auf Liquidität und damit Stabilität Wert gelegt wird, können sie nicht nur Krisenzeiten überstehen, sondern auch ihr bereits aufgebautes professionelles Team behalten.

Was kann zu Stabilitätsverlust führen?

Natürlich kann nicht nur eine Krise oder Quarantäne zu Liquiditätsproblemen führen. Es reicht aus, eine Gesetzesänderung, das Auftreten eines neuen Konkurrenten oder einfach nur eine Änderung des Kundengeschmacks hinzuzufügen. Darauf muss man sich als Unternehmer einstellen, und da es nicht von heute auf morgen geht, braucht man eine gewisse Reserve.

Um deine Liquidität zu bestimmen, zu planen und aufrechtzuerhalten, ist es wichtig, dass du deinen eigenen finanziellen Hintergrund kennst, eine angemessene Disziplin in den Aufzeichnungen hast und eine enge Beziehung zu deinem Buchhalter / Finanzier pflegst. Ohne die Zahlen zu kennen, kannst du die Liquidität deines Unternehmens nicht ermitteln oder planen.

Berechnung der Liquidität

Um die Liquidität eines Unternehmens zu ermitteln, stehen verschiedene Methoden zur Verfügung. Werfen wir einen Blick auf die am häufigsten verwendeten Methoden, mehr über Liquiditätskennzahlen erfährst du in diesem Beitrag.

Liquiditätskennzahl

Liquiditätskennzahl = Kurzfristige Vermögenswerte / Kurzfristige Verbindlichkeiten

Aus deiner Bilanz kannst du sowohl dein Umlaufvermögen als auch deine kurzfristigen Verbindlichkeiten ablesen, und dein Buchhalter kann dir effektiv helfen.

Die Liquiditätskennzahl zeigt die Deckung kurzfristiger Verbindlichkeiten im weitesten Sinne. Sie gibt an, wie viel Mal der Wert eines als liquider Vermögenswert eingestuften Umlaufvermögens die innerhalb eines Jahres fällige Verbindlichkeit ist. Je höher der Wert, desto stabiler ist der Betrieb des Unternehmens.

Die Zusammensetzung des Umlaufvermögens ist entscheidend für die Liquidität. Somit wird auch diese Kategorie eingeengt. Aus der obigen Formel ergibt das Verlassen der Bestände die schnelle Liquiditätsquote. Der einfache Grund für das Zurücklassen von Lagerbeständen ist, dass es für den Fortbestand des Unternehmens unbedingt erforderlich ist. Obwohl es verkauft werden kann, wenn es wirklich sein muss, würde es spätere Einnahmen untergraben.

schnelle Liquiditätsquote

schnelle Liquiditätsquote = (Kurzfristige Vermögenswerte – Vorräte) / Kurzfristige Verbindlichkeiten

Der Wert zwischen 2-4 kann bereits als besonders gut bezeichnet werden, denn dann kann man von einem sehr stabilen Unternehmen sprechen. Der niedrige Wert hingegen deutet auf Zahlungsschwierigkeiten hin. Je höher der Wert des Indikators, desto stabiler kann das Unternehmen genannt werden.

Gegebenenfalls kann eine weitere Eingrenzung gerechtfertigt sein, in welchem Fall wir die Liquidität der Fonds beschaffen. Das ist praktisch nichts anderes als eine Firmenreserve.

Bei gesundem Betrieb ist eine Reserve erforderlich, normalerweise wird empfohlen, dass die Notstandsreserve für Einzelpersonen den Lebensunterhalt von 3-6 Monaten abdeckt, und für Unternehmen sollte diese näher an der 1-Jahres-Reserve liegen. Somit ist es kein Problem, wenn jemand nicht pünktlich zahlt (im Krisenfall zahlt fast keiner pünktlich).
Wie viel dies für dich ist, richtet sich nach dem Break-Even bei der Berechnung. (Kurz gesagt: du musst die Fixkosten bezahlen, du musst dies auch tun, wenn der Verkauf eingestellt wurde oder es lohnt sich, nach eigenem Ermessen zusätzlich zu den Fixkosten die variablen Kosten zu zahlen, um die spätere Produktion wieder aufzunehmen.)

Barliquidität

Barliquidität = Barmittel / kurzfristige Verbindlichkeiten

Ein hoher Wert für diesen Indikator kann jedoch irreführend sein.
Obwohl es im Leben eines Unternehmens wichtig ist, eine Reserve zur Deckung des Existenzminimums von mindestens 6 Monaten zu haben, können die obigen Teile bereits zeigen, dass das Unternehmen nicht mit diesem Geld produziert.

Hoher Wert tritt normalerweise auf, wenn

plötzlich kamen mehr Einnahmen, die das Unternehmen nicht verschwenden will,
oder einfach nur eine größere Investition tätigen und kein zu großes Kreditportfolio halten möchten.